Den Lebensraum Habitat für die Grüne Wasseragame kann man als feucht warm bezeichnen, das bedeutet sie ist Bewohner des tropischen Tieflandregenwaldes Südostasiens, speziell in den Gebieten von Vietnam, Thailand und China. Aber man findet sie gelegentlich -eher selten- im nördlichen Teil von Asiens. Besonders bevorzugt zu finden sind sie an seichten Flüssen, stehenden Gewässern und Sümpfen, wichtig ist immer dabei, das Wasser in der Nähe ist – schließlich soll sie ja ihren Namen gerecht werden. Ebenso wichtig ist, es sind in ihren Habitat dicht bewachsene Uferzonen mit teilweise sehr hohen Bäumen, wo sie es genießen auf den höchsten Ast die Sonne zu genießen.

Trotz allem sind sie nicht nur in Bäumen zu Hause, sie sind ebenso gewandt auf dem Lande, wie auch im Wasser – sozusagen ein kleines Multi-Talent. Regenwald Zum Klima kann man sagen herrscht in den Gebieten tropisches Monsun beeinflusstes Klima, was das Jahr über relativ stabile Temperaturen hält.